세계적인 베스트셀러 '부자 아빠 가난한 아빠'의 저자 로버트 기요사키가 최근 유망한 투자처로 '은(Silver)'을 강조해 화제가 되고 있습니다. 금과 비트코인보다 은을 주목해야 하는 이유와 향후 은 가격 전망, 그리고 은 투자 전략에 대해 자세히 알아보겠습니다.
기요사키가 주목한 은(Silver) 투자, 왜 지금인가?
3월 31일(현지시간) 야후 파이낸스에 따르면 '부자 아빠 가난한 아빠'의 저자 로버트 기요사키는 자신의 SNS를 통해 "향후 두 달간 금, 은, 비트코인 가운데 은이 가장 유망한 투자자산이 될 것"이라고 강조했습니다. 특히 그는 올 연말까지 은 가격이 2배가량 급등하고, 1~2년 뒤에는 지금보다 6배 가까이 오를 것이라는 파격적인 전망을 내놓았습니다.
기요사키는 "현재 온스당 35달러 수준에서 거래되고 있는 은 가격이 올해 연말까지 70달러를 돌파할 것"이라고 말했으며, "1~2년 뒤에는 은 가격이 온스당 200달러마저 넘어설 것"이라고 전망했습니다. 이는 현재 가격 대비 약 6배 가까운 상승을 예측한 것으로, 투자자들의 이목을 집중시키고 있습니다.
기요사키는 법정화폐를 "가짜 돈(fake money)"이라고 부르며, 인플레이션과 법정화폐 가치 하락이 은 가격의 상승 요인이 될 것이라고 분석했습니다. 그는 오랫동안 금, 은, 비트코인과 같은 실물 자산을 축적해야 한다고 강조해 왔습니다.
은 가격 현황과 2025년까지의 전망
현재 은 가격은 온스당 35달러 수준에서 거래되고 있으며, 2024년에 이미 상당한 상승세를 보이고 있습니다. 전문가들의 분석에 따르면 2024년 은 가격은 연초 대비 약 33%의 수익률을 기록 중이며, 이는 같은 기간 금의 수익률 30%보다 높은 수치입니다.
2025년에는 은 가격이 더욱 상승해 온스당 40달러에 도달할 것이라는 전망이 우세합니다. 이는 2024년 현재 가격 대비 약 35.10%의 추가 상승을 의미합니다. 이러한 전망은 기요사키의 예측보다는 다소 보수적이지만, 여전히 상당한 수익 가능성을 시사합니다.
특히 주목할 점은 은이 2025년에도 금보다 더 높은 수익률을 기록할 것으로 예상된다는 점입니다. 2025년 은의 예상 수익률은 35.10%인 반면, 금은 14% 정도로 예상되어 은이 금보다 21.10% 더 높은 수익을 가져다줄 것으로 전망됩니다.
은 가격 상승의 핵심 요인 분석
은 가격이 상승할 것으로 예상되는 데에는 여러 핵심 요인이 있습니다. 이러한 요인들을 자세히 살펴보면 은 투자의 매력을 더욱 명확하게 이해할 수 있습니다.
1. 산업적 수요의 급증
은은 단순한 귀금속이 아닌 다양한 산업 분야에서 필수적으로 사용되는 원자재입니다. 특히 다음과 같은 분야에서 은의 수요가 급증하고 있습니다:
- 태양광 산업(50%): 재생에너지 패널 제조에 은이 필수적으로 사용됩니다. 전 세계적인 친환경 에너지 전환 정책에 따라 태양광 패널 수요가 증가하면서 은의 산업적 수요도 함께 증가하고 있습니다.
- 전기차 산업(20%): 전기 시스템 및 배터리 제조에 은이 사용됩니다. 전기차 시장이 급성장하면서 은의 수요도 함께 증가하고 있습니다.
- 전자제품(15%): 스마트폰, TV, 반도체 등 첨단 전자제품 제조에 은이 사용됩니다.
- 의료기기 및 주얼리(15%): 은의 항균 특성을 활용한 의료기기와 전통적인 주얼리 분야에서도 은의 수요가 꾸준합니다.
특히 재생에너지와 전기차 산업의 성장은 은의 산업적 수요를 크게 늘리는 요인이 되고 있습니다. 이러한 분야는 향후에도 지속적인 성장이 예상되므로, 은에 대한 수요도 계속 증가할 것으로 보입니다.
2. 금 대비 저평가된 은의 가치
"금-은 비율(Gold-to-Silver Ratio)"은 금 가격을 은 가격으로 나눈 값으로, 두 귀금속 간의 상대적 가치를 나타냅니다. 역사적으로 이 비율은 평균 40~60 정도였으나, 최근에는 88.5 포인트로 매우 높게 유지되고 있습니다.
이는 은이 금에 비해 상당히 저평가되어 있다는 것을 의미하며, 이 비율이 정상화되는 과정에서 은 가격이 상승할 가능성이 높습니다. 역사적으로 볼 때, 금-은 비율이 높은 수준에서는 이후 은 가격이 금 가격보다 더 빠르게 상승하는 경향이 있었습니다.
3. 공급 부족과 생산량 감소
은 시장은 현재 공급 부족 상태에 놓여 있습니다. 은 생산업체들이 적자를 겪고 있는 상황에서 생산량은 제한적인 반면, 산업적 수요는 꾸준히 증가하고 있어 공급과 수요 간의 불균형이 심화되고 있습니다.
2025년까지 은은 공급 적자를 유지할 가능성이 높으며, 이는 가격 상승의 주요 요인으로 작용할 것으로 예상됩니다. 공급이 제한된 상황에서 수요가 증가하면 자연스럽게 가격 상승으로 이어지기 때문입니다.
4. 경제적 불확실성과 인플레이션 헤지
로버트 기요사키는 "인플레이션과 법정화폐 가치의 하락으로 은 가격이 계속해서 추가적인 상승 압력을 받게 될 것"이라고 전망했습니다. 그는 경기침체가 오히려 준비된 투자자들에게는 기회가 될 수 있다고 강조하며, 법정화폐보다는 금, 은, 비트코인과 같은 실물 자산을 축적할 것을 권장합니다.
또한 기요사키는 "다가오는 대공황은 부를 축적할 수 있는 최고의 기회가 될 수도 있다"라고 말하며, 경제적 혼란 속에서도 금, 은, 비트코인 투자를 지속할 것을 조언했습니다. 이는 은이 경제적 불확실성 속에서도 가치를 유지하거나 오히려 상승할 수 있는 안전 자산으로서의 역할을 할 수 있음을 시사합니다.
은 투자 전략: 어떻게 투자할 것인가?
은에 투자하고자 한다면 다양한 방법과 전략을 고려할 수 있습니다. 각 투자 방법의 특징과 장단점을 살펴보겠습니다.
1. 실물 은 구매
가장 직접적인 투자 방법은 은괴(Silver Bullion)나 은화(Silver Coins)와 같은 실물 은을 구매하는 것입니다. 이 방법의 장점은 물리적인 자산을 직접 소유한다는 안전감과 중개인 없이 자산을 보유할 수 있다는 점입니다.
다만 실물 은을 구매할 경우 보관 문제와 보안 이슈, 그리고 판매 시 유동성 문제가 발생할 수 있습니다. 또한 구매 시 프리미엄이 붙어 실제 은 가격보다 높은 가격에 구매해야 하는 경우가 많습니다.
2. 은 ETF(상장지수펀드)
은 ETF는 실제 은을 기초자산으로 하는 상장지수펀드로, 주식처럼 거래소에서 쉽게 매매할 수 있습니다. 대표적인 은 ETF로는 iShares Silver Trust(SLV), Aberdeen Standard Physical Silver Shares ETF(SIVR) 등이 있습니다.
은 ETF의 장점은 실물 은에 비해 유동성이 높고, 보관 문제가 없으며, 소액으로도 투자가 가능하다는 점입니다. 다만 ETF는 관리 수수료가 있으며, 실제 은을 소유하는 것이 아니라 은 가격 변동에 연동된 금융상품에 투자하는 것이라는 점을 유의해야 합니다.
3. 은 광산 주식
은 광산 기업의 주식에 투자하는 방법도 있습니다. 은 가격이 상승하면 은 광산 기업의 수익성이 향상되어 주가가 상승하는 경향이 있습니다. 대표적인 은 광산 기업으로는 First Majestic Silver(AG), Pan American Silver(PAAS), Hecla Mining(HL) 등이 있습니다.
은 광산 주식의 장점은 은 가격 상승 시 레버리지 효과로 더 큰 수익을 얻을 수 있다는 점입니다. 예를 들어, 은 가격이 10% 상승할 때 은 광산 주식은 20~30% 이상 상승할 수 있습니다. 다만 기업 경영 리스크, 정치적 리스크, 생산 문제 등 은 가격 외의 다양한 요인에 의해 영향을 받을 수 있다는 단점이 있습니다.
4. 은 선물 계약
전문적인 투자자라면 은 선물 계약을 통해 투자하는 방법도 고려할 수 있습니다. 선물 계약은 레버리지를 활용할 수 있어 적은 자본으로 큰 포지션을 취할 수 있다는 장점이 있습니다.
그러나 선물 계약은 높은 변동성과 복잡성, 그리고 마진콜 리스크가 있어 경험이 풍부한 투자자에게 적합한 방법입니다. 초보 투자자들은 실물 은이나 ETF를 통한 투자가 더 안전할 수 있습니다.
투자 시 주의할 점 및 리스크 요인
은에 투자할 때 고려해야 할 몇 가지 주의사항과 리스크 요인이 있습니다. 이를 인지하고 투자한다면 보다 안전하고 효과적인 투자가 가능할 것입니다.
1. 가격 변동성
은 가격은 상당한 변동성을 보일 수 있습니다. 기요사키와 일부 전문가들의 낙관적인 전망에도 불구하고, 단기적으로는 가격이 하락할 가능성도 존재합니다. 따라서 단기적인 수익보다는 중장기적인 관점에서 투자하는 것이 중요합니다.
2. 달러 강세의 영향
은 가격은 미 달러화의 강세 여부에 영향을 받습니다. 일반적으로 달러가 강세를 보일 때 은을 포함한 귀금속 가격은 하락하는 경향이 있습니다. 따라서 미국의 통화 정책과 달러 가치 변동에 주의를 기울일 필요가 있습니다.
3. 중앙은행 정책
금리 정책을 포함한 중앙은행의 통화 정책은 은 가격에 영향을 미칠 수 있습니다. 일반적으로 금리가 상승하면 비수익 자산인 귀금속의 매력이 감소할 수 있으며, 반대로 금리가 하락하면 귀금속의 매력이 증가할 수 있습니다.
4. 산업 수요의 변화
은의 산업적 수요가 예상보다 줄어들 경우 가격 상승 전망이 빗나갈 수 있습니다. 예를 들어, 태양광 기술이 발전하여 은 사용량이 줄어들거나, 전기차 배터리 기술이 변화하여 은 수요가 감소할 가능성도 있습니다.
기요사키의 투자 철학: "실수를 두려워하지 말라"
로버트 기요사키는 단순히 특정 자산에 투자할 것을 권장하는 것을 넘어, 투자에 대한 근본적인 철학을 공유합니다. 그는 최근 두 가지 강력한 투자자 마음가짐을 비교했습니다.
"많은 투자자들이 시장에서 소외됐을 때 느끼는 두려움을 뜻하는 'FOMO(Fear of Missing Out)'에 대해선 알고 있지만, 실수를 저지르는 것에 대한 두려움을 뜻하는 'FOMM(Fear of Making Mistake)'에 대해선 잘 모르고 있다"라고 말했습니다.
그는 "결국 부자와 가난한 사람을 나누는 기준은 'FOMM'이 될 것"이라며 "실수가 두려워서 비트코인 같은 기회를 놓치는 사람들은 계속 가난한 상태로 남게 될 것"이라고 강조했습니다. 이는 은 투자에도 동일하게 적용될 수 있는 철학입니다.
기요사키는 "어린아이는 넘어지면서 걷는 법을 배운다. 투자의 영역에서도 실수를 두려워하지 않는 태도가 필요하다"라고 덧붙였습니다. 따라서 은 투자를 고려하는 투자자들은 실수에 대한 두려움보다는 기회를 놓치는 것에 대한 두려움을 더 경계해야 할 것입니다.
결론: 은 투자, 지금이 기회인가?
로버트 기요사키의 예측대로 은 가격이 1~2년 내에 온스당 200달러까지 상승할지는 알 수 없지만, 다양한 요인들이 은 가격의 상승 가능성을 뒷받침하고 있는 것은 분명합니다. 산업적 수요 증가, 공급 부족, 금 대비 저평가 상태, 그리고 경제적 불확실성 속에서의 안전 자산 역할 등이 은 가격 상승의 촉매제가 될 수 있습니다.
은 투자를 고려한다면, 자신의 투자 성향과 목표에 맞는 투자 방법을 선택하고, 단기적인 가격 변동에 일희일비하기보다는 중장기적인 관점에서 접근하는 것이 중요합니다. 또한 포트폴리오 다각화 차원에서 은에 적절한 비중을 배분하는 것이 리스크 관리에 도움이 될 것입니다.
기요사키의 말처럼, 경기침체와 같은 경제적 혼란기는 준비된 투자자에게는 오히려 기회가 될 수 있습니다. 은 시장의 동향과 가격 변화를 꾸준히 모니터링하면서, 실수에 대한 두려움보다는 기회를 놓치는 것에 대한 두려움을 경계하는 마음가짐으로 투자에 접근한다면, 은 투자는 포트폴리오에 가치 있는 추가가 될 수 있을 것입니다.
다만, 모든 투자에는 리스크가 따르므로, 충분한 조사와 분석을 바탕으로 신중하게 결정하고, 자신이 감당할 수 있는 범위 내에서 투자하는 것이 중요합니다.